Hari ini kami akan cuba memikirkan apa sebenarnya yang mempengaruhi turun naik dalam kadar pinjaman bank, mengapa kami membayar komisen tambahan apabila membayar balik faedah pinjaman, apakah potongan tambahan yang perlu anda fikirkan semasa menginsuranskan nyawa anda sendiri.
Bank pusat sebagai elemen utama pembiayaan semula
Kadar pembiayaan semula adalah terutamanya alat di mana institusi kewangan komersial dibekalkan dengan dana daripada Bank Pusat. Apakah peranan badan negeri ini?
Semua orang tahu bahawa Bank Pusat bertanggungjawab ke atas semua dasar monetari, dan tujuan aktiviti ini adalah untuk memastikan kesejahteraan penduduk negara (pada tahap yang sepatutnya). Ini adalah sebahagian daripada dasar strategik kerajaan jangka panjang ke arah mengekalkan tahap KDNK yang baik.
Bank Pusat mempunyai tuas pengaruhnya sendiri, yang dipanggil mekanisme pengaruh. Ia diluluskan oleh undang-undang dan adalah seperti berikut:
- menghadkan operasikadar bank perdagangan;
- catuan sandaran;
- campur tangan pantas dalam pasaran terbuka;
- aktiviti mengeluarkan;
- peraturan mata wang;
- membiayai semula kadar organisasi komersial yang terlibat dalam aktiviti pemberian pinjaman.
Konsep dan pengiraan kadar pembiayaan semula
Memandangkan kita bercakap tentang instrumen pengaruh Bank Negara, kita akan memberi tumpuan kepada yang terakhir dan, mengikut caranya, yang paling penting daripada mereka. Kadar pembiayaan semula adalah penunjuk yang dibentuk berhubung dengan proses ekonomi dan inflasi di negeri ini. Sebagai peraturan, ia tidak memerlukan pengiraan tambahan, kerana ia mempunyai pekali yang jelas dalam tempoh tertentu, tetapi lebih lanjut mengenainya kemudian.
Kini perlu difahami bahawa ia secara langsung mempengaruhi tahap akses kepada pinjaman untuk penduduk umum. Kadar pembiayaan semula adalah nilai yang mengawal jumlah pinjaman dalam negara. Dalam erti kata lain, semakin rendah ia, semakin besar kemungkinan isi rumah mampu membayar faedah dan caj ke atas dana yang mereka pinjam.
Tahap kadar mempengaruhi aktiviti keusahawanan dengan cara yang sama. Semakin rendah, semakin banyak modal kerja yang anda boleh tarik ke perniagaan anda sendiri. Kerana peratusannya agak rendah.
Pembiayaan semula dan kerajaan
Jadi, kami menyedari bahawa tahap pekali ini secara langsung memberi kesan kepada kebajikan isi rumah dan entiti perniagaan. Apa yang diaperanan negara? Kerajaan pula menentukan tahap cukai, denda dan pen alti pada kadar pembiayaan semula. Dalam erti kata lain, keseluruhan dasar fiskal negara bergantung padanya.
Nah, memandangkan pekali ini adalah pengawal selia umum aliran tunai, terdapat hubungan tertentu: sebaik sahaja kadar inflasi di negara ini mula menghampiri paras maksimum, kadar itu, sewajarnya, meningkat, sekali gus mengurangkan jumlah dana yang dipinjam untuk digunakan oleh penduduk.
Mengenai dasar fiskal, proses kawal selia adalah lebih rumit di sini.
Pembiayaan semula dan pinjaman anda
Mari kita pertimbangkan dahulu cukai yang paling penting untuk semua isi rumah - cukai pendapatan peribadi. Apabila orang biasa membuat pinjaman daripada bank perdagangan dan sudah tiba masanya untuk membayar faedah, dia tidak terlalu memikirkan tentang komisen tersembunyi yang dibayar balik tambahan. Mari kita lihat contoh. Katakan kadar faedah pembiayaan semula pada masa mengeluarkan pinjaman ditetapkan oleh kerajaan pada 15%, manakala bank meminjamkan dana pada 11%. Pekali pemiutang yang optimum, mengikut perundangan semasa (Perkara 212 Kanun Cukai Persekutuan Rusia), ialah 75% daripada negeri yang ditubuhkan, iaitu, 11.25%.
Ternyata peminjam menjimatkan 0.25% pinjaman dengan mengambil pinjaman daripada bank ini. Daripada jumlah ini, cukai pendapatan peribadi akan ditolak daripadanya sebagai faedah tambahan. Ia biasanya termasuk dalam kos perkhidmatan pinjaman, danselalunya tiada siapa yang memberi perhatian kepada mereka, kerana ia terkumpul sedikit.
Pembiayaan semula dan perniagaan
Usahawan dalam menjalankan aktiviti operasi biasa boleh dipengaruhi oleh kadar Bank Pusat (pembiayaan semula) hanya jika mereka membayar barangan atau perkhidmatan yang dibeli dengan sekuriti (contohnya, bil atau bon) yang sebelum ini dibeli daripada satu pertiga pesta. Syarat ini hanya terpakai kepada kes di mana barangan tertakluk kepada VAT, dan transaksi dijalankan di wilayah Persekutuan Rusia.
Maka nilai nominal cukai akan meningkat dengan jumlah pendapatan ke atas sekuriti. Dalam kes ini, hanya bahagian yang menguntungkan itu diambil kira, yang melebihi yang dibenarkan dalam pengiraan awal, mengikut nisbah pembiayaan semula semasa.
Dalam kes ini, kadar pembiayaan semula ialah jumlah yang boleh ditanggung oleh perniagaan anda. Oleh itu, jika penunjuk ini lebih tinggi semasa membeli bil daripada pada masa transaksi, usahawan akan rugi. Jika, sebaliknya, kadar telah meningkat, dia akan kekal dalam keuntungan daripada operasi itu.
Pembiayaan semula dan insurans
Antara lain, kadar pembiayaan semula Bank Negara mempunyai pengaruh tertentu terhadap pendapatan rakyat sekiranya mereka menginsuranskan nyawa mereka. Bagaimanakah ia berfungsi?
Sebagai contoh, mari kita ambil jenis insurans yang popular pada satu masa - pembayaran balik sejumlah dana apabila mencapai umur tertentu. Mari kita anggap bahawa insured kerap membayar caruman daripadapoket sendiri selama beberapa tahun, dan kini tahun pembayaran yang diidamkan telah tiba.
Di sini adalah penting untuk memahami jumlah kadar pembiayaan semula yang dibentangkan oleh kerajaan pada masa kontrak insurans berakhir. Jika pada hari pembayaran jumlah pampasan tidak melebihi jumlah premium yang dinaikkan oleh pekali yang didambakan, maka tidak ada sebab untuk takut apa-apa. Jika sebaliknya adalah benar, maka anda perlu membayar cukai pendapatan peribadi untuk faedah tambahan yang diterima daripada perbezaan itu.
Cara kadar pembiayaan semula berubah mengikut tahun
Sepanjang dekad yang lalu, nisbah ini turun naik antara 7-9%, yang menunjukkan sedikit kestabilan dalam pasaran monetari negara. Namun begitu, saya ingin mempertimbangkan situasi di mana kadar secara langsung mempengaruhi gelagat bank perdagangan.
Sebagai contoh, nisbah pembiayaan semula telah meningkat. Dalam kes sedemikian, kesatuan kredit dan institusi lain yang terlibat dalam aktiviti pemberian pinjaman mesti entah bagaimana mengimbangi jangkaan penurunan permintaan untuk perkhidmatan mereka. Mudah sahaja - faedah untuk penyediaan dana akan meningkat.
Tetapi bukan itu sahaja. Pekali sedemikian berubah atas sebab tertentu. Kemungkinan besar, jika ini berlaku, maka negara sedang memperkenalkan dasar fiskal baharu untuk mengawal selia proses inflasi. Dan ini bermakna pembaharuan baharu dalam bentuk akta perundangan dan kawal selia akan menyusul, jadi bank perlu menyesuaikan perniagaan mereka ke arah aliran seterusnya.
Pembiayaan Semula dankapitalisme
Mari kita pertimbangkan situasi pada contoh negara yang mempunyai ekonomi pasaran maju - AS. Kadar pembiayaan semula hari ini memainkan peranan penting dalam peraturan fiskal aliran tunai dan pembentukan rizab persekutuan. Di Amerika, penunjuk ini menentukan peratusan yang mesti dibayar oleh bank perdagangan dalam hal penggunaan sementara dana awam. Oleh itu, jika pekali ini cukup rendah, maka tidak ada yang mengancam sistem komersial, dan ia boleh dengan mudah menjalankan aktiviti operasi. Walau bagaimanapun, sebaik sahaja kadar mula meningkat, maka aktiviti institusi kredit berisiko, kerana kemungkinan bahawa mereka akan dapat membayar obligasi mereka sendiri menurun dengan mendadak, yang seterusnya mengancam dengan kemungkiran.
Kadar pembiayaan semula di Rusia
Pada satu masa, penunjuk ini memainkan peranan penting dalam mengawal selia aliran tunai dalam keluasan negara. Oleh itu, dalam memerangi kecenderungan inflasi pada tahun 1992-1996, pekali ini mencapai 99%.
Apabila aliran sedemikian, yang wujud dalam ekonomi yang tidak sihat, secara relatifnya berjaya dikawal, maka penunjuk itu mula jatuh secara berterusan. Kini institusi kewangan komersial boleh dengan mudah dan pada kadar yang sangat mencukupi menyediakan pinjaman jangka panjang dan agak pendek (dan kadangkala juga mengeluarkan pinjaman untuk satu malam atau hujung minggu), tanpa mengorbankan sama ada reputasi atau kepentingan pelanggan.
Selain itu, perlu diambil perhatian bahawa kadar pembiayaan semula padahari ini di Persekutuan Rusia ia hanya bersifat maklumat, yang termaktub dalam undang-undang dan mempunyai jaminan sehingga Januari 2016.
